JPMorgan Chase mengatakan pada hari Jumat bahwa laba kuartal keempat turun setelah membayar biaya $2,9 miliar terkait penyitaan bank-bank regional yang gagal oleh pemerintah tahun lalu.
Inilah yang dilaporkan perusahaan versus apa yang diharapkan oleh analis yang disurvei oleh LSEG, yang sebelumnya dikenal sebagai Refinitiv:
- Laba per saham: $3,04, mungkin tidak sebanding dengan yang diharapkan $3,32
- Pendapatan: $39,94 miliar, dibandingkan perkiraan $39,78 miliar
Bank tersebut mengatakan pendapatan kuartalannya turun 15% menjadi $9,31 miliar, atau $3,04 per saham, dari tahun sebelumnya. Jika tidak termasuk biaya yang terkait dengan krisis perbankan regional dan kerugian investasi sebesar $743 juta, pendapatan akan menjadi $3,97 per saham, menurut JPMorgan.
Pendapatan naik 12% menjadi $39,94 miliar, mengalahkan ekspektasi analis.
Kepala Eksekutif JPMorgan Jamie Dimon mengatakan hasil setahun penuh mencapai rekor sebagai bank AS terbesar berdasarkan aset yang melampaui ekspektasi pendapatan bunga bersih dan kualitas kredit. Bank tersebut mengatakan pihaknya menghasilkan laba hampir $50 miliar pada tahun 2023, $4,1 miliar di antaranya berasal dari First Republic.
Sama seperti krisis keuangan tahun 2008, JPMorgan muncul lebih besar dan lebih menguntungkan dari kekacauan perbankan domestik tahun lalu setelah mengakuisisi First Republic, pemberi pinjaman skala menengah untuk keluarga-keluarga kaya di pesisir pantai. Federal Deposit Insurance Corporation memberikan penilaian khusus kepada bank-bank besar AS untuk menambah kerugian dari dana yang membantu deposan yang tidak diasuransikan pada bank-bank regional yang diambil alih.
Saham JPMorgan naik 1.9% dalam perdagangan premarket.
Terlepas dari kinerja banknya, Dimon memberikan catatan hati-hati terhadap perekonomian AS.
“Perekonomian AS tetap tangguh, konsumen terus berbelanja, dan pasar saat ini mengharapkan soft landing,” kata Dimon dalam rilisnya.
Namun pembelanjaan defisit dan penyesuaian rantai pasokan “dapat menyebabkan inflasi menjadi lebih ketat dan tingkat suku bunga lebih tinggi dari perkiraan pasar,” katanya. Risiko terhadap pasar dan perekonomian termasuk tindakan bank sentral untuk mengekang program dukungan dan perang di Ukraina dan Timur Tengah, tambahnya.
“Kekuatan yang signifikan dan belum pernah terjadi sebelumnya ini menyebabkan kita harus tetap berhati-hati,” katanya.
Meskipun bank terbesar di AS berdasarkan aset ini telah dengan mahir menavigasi lingkungan suku bunga sejak Federal Reserve mulai menaikkan suku bunga pada awal tahun 2022, bank-bank yang lebih kecil justru mengalami penurunan keuntungan.
Industri ini terpaksa membayar simpanan karena nasabah mengalihkan uang tunai ke instrumen dengan imbal hasil lebih tinggi, sehingga menekan margin. Pada saat yang sama, kenaikan imbal hasil berarti obligasi yang dimiliki bank turun nilainya, menyebabkan kerugian yang belum direalisasi sehingga menekan tingkat modal.
Kekhawatiran juga meningkat terhadap meningkatnya kerugian pinjaman komersial, khususnya utang gedung perkantoran, dan tingginya gagal bayar pada kartu kredit.
Selain panduan mengenai pendapatan bunga bersih dan kerugian pinjaman untuk tahun ini, analis juga ingin mendengar apa yang dikatakan Dimon tentang upaya bank untuk mengurangi kenaikan kebutuhan modal di masa depan.
Saham-saham bank yang terpukul menguat pada bulan November di tengah ekspektasi bahwa The Fed telah berhasil mengelola inflasi dan dapat menurunkan suku bunga tahun ini.
Saham JPMorgan naik 27% tahun lalu, kinerja terbaik di antara bank-bank besar lainnya dan lebih baik dari penurunan indeks KBW Bank sebesar 5%.
Cerita ini sedang berkembang. Silakan periksa kembali untuk mengetahui pembaruan.
