AI, saham teknologi teratas kripto: AppLovin, MicroStrategy, Palantir, Nvidia

Kecerdasan buatan masih merupakan konsep abstrak bagi banyak konsumen sehari-hari yang tidak yakin bagaimana hal ini akan mengubah hidup mereka. Namun tidak ada keraguan bahwa bisnis menemukan nilai di dalamnya.

Beberapa saham yang memperoleh keuntungan terbesar dalam reli pasar saham tahun ini, yang membuat Nasdaq melonjak 33% dan indeks AS lainnya membukukan kenaikan dua digit, secara langsung berkaitan dengan kemajuan pesat dalam AI. Pembuat chip Nvidia ada di antara mereka, tetapi tidak sendirian.

Tema menonjol lainnya yang mendorong menonjolnya tahun ini adalah kripto. Dimulai dengan peluncuran dana yang diperdagangkan di bursa bitcoin pada bulan Januari, mata uang kripto mengalami kesuksesan besar pada tahun 2024, ditandai dengan kemenangan pemilu Donald Trump, yang banyak dibiayai oleh industri kripto. Sejumlah saham terkait kripto mendapat dorongan besar.

Dengan empat hari perdagangan tersisa di tahun ini, berikut adalah lima saham teknologi AS dengan kinerja terbaik pada tahun 2024 di antara perusahaan-perusahaan yang bernilai $5 miliar atau lebih.

AplikasiLovin memasuki tahun ini dengan kapitalisasi pasar sekitar $13 miliar dan terkenal karena berinvestasi di kumpulan studio game seluler yang memproduksi judul-judul seperti “Woody Block Puzzle”, “Clockmaker”, dan “Bingo Story”.

Pada akhir tahun ini, valuasi AppLovin telah meningkat melewati $110 miliar, menjadikannya bernilai lebih dari Starbucks, Intel Dan Airbnb. Pada penutupan hari Selasa, saham AppLovin naik 758% tahun ini, jauh melampaui semua perusahaan teknologi lainnya.

Meskipun AppLovin menjadi perusahaan publik pada tahun 2021 berkat gelombang kegembiraan era Covid dalam game online, bisnisnya kini berpusat pada periklanan online dan peningkatan keuntungan dari kemajuan AI.

Tahun lalu, AppLovin merilis versi 2.0 terbaru dari mesin pencari iklannya yang disebut AXON, yang membantu menayangkan iklan yang lebih bertarget ke aplikasi game yang dimiliki perusahaan dan juga digunakan oleh studio yang melisensikan teknologi tersebut. Pendapatan platform perangkat lunak meningkat 66% menjadi $835 juta pada kuartal ketiga, melampaui total pertumbuhan sebesar 39%.

Laba bersih pada kuartal tersebut naik 300%, mendorong margin laba perusahaan menjadi 36,3% dari 12,6% dari tahun ke tahun.

Adam Foroughi, CEO AppLovin, yang kekayaan bersihnya telah melampaui $10 miliar, bahkan lebih bersemangat dengan apa yang akan terjadi. Pada laporan pendapatan perusahaan di bulan November, Foroughi memuji proyek uji coba e-commerce yang memungkinkan bisnis menjalankan iklan bertarget dalam game.

“Selama bertahun-tahun saya, ini adalah produk terbaik yang pernah kami lihat dirilis oleh kami, paling cepat berkembang, tapi masih dalam uji coba,” katanya.

Setelah naik 346% pada tahun 2023, sulit dibayangkan Strategi mikro stok mencari perlengkapan lain. Tapi ternyata berhasil.

Harga saham perusahaan telah meningkat 467% tahun ini didukung oleh strategi pembelian bitcoin yang menjadikan pendiri Michael Saylor sebagai pahlawan kultus kripto.

Pada pertengahan tahun 2020, perusahaan mengumumkan rencana untuk mulai membeli bitcoin. Hingga saat itu, MicroStrategy merupakan vendor perangkat lunak intelijen bisnis kelas menengah, namun sejak saat itu MicroStrategy telah membeli lebih dari 444.000 bitcoin, menggunakan harga sahamnya yang terus meningkat sebagai cara untuk menjual saham, menambah utang, dan membeli lebih banyak koin.

Kini mereka menjadi pemegang bitcoin terbesar keempat di dunia, di belakang pencipta Satoshi Nakamoto, iShares Bitcoin Trust milik BlackRock, dan bursa kripto Binance, dengan nilai kepemilikan hampir $44 miliar. Kapitalisasi pasar MicroStrategy telah meningkat dari sekitar $1,1 miliar ketika masih berupa perusahaan perangkat lunak menjadi $80 miliar saat ini.

Meskipun demonstrasi telah berlangsung jauh sebelum bulan November, kemenangan Trump dalam pemilu bulan lalu semakin menambah semangat. Sahamnya naik 57% sejak saat itu, sementara bitcoin naik sekitar 44%. Trump pernah menyebut bitcoin sebagai “penipuan”, namun dia adalah pilihan utama industri dalam pemilu ini dan sangat didukung oleh beberapa pemain terkemuka, termasuk Basis koin.

“Dengan cambuk merah, Bitcoin akan naik mengikuti angin, dan aset digital lainnya juga akan mulai naik,” kata Saylor kepada CNBC tak lama setelah pemilu. Dia mengatakan bitcoin tetap menjadi “perdagangan aman” di ruang kripto, tetapi ketika “kerangka aset digital” diberlakukan untuk pasar kripto yang lebih luas, “akan ada ledakan di seluruh industri aset digital.”

Palantir mengalami banyak pergerakan besar pada tahun 2024 dalam perjalanan menuju kenaikan harga sahamnya sebesar 380%. Salah satu pencapaian terbaiknya terjadi bulan lalu ketika perusahaan perangkat lunak tersebut menaikkan perkiraan pendapatannya sehari sebelum pemilihan presiden.

Perusahaan, yang menjual alat analisis data kepada badan-badan pertahanan, menaikkan targetnya untuk tahun 2024, dengan panduan kuartal keempat yang melampaui perkiraan para analis. Palantir juga menyampaikan hasil kuartal ketiga, yang membuat CEO Alex Karp menyatakan dalam rilis pendapatannya: “Kami benar-benar berhasil pada kuartal ini, didorong oleh permintaan AI yang tiada henti dan tidak akan melambat.”

Sahamnya melonjak 23% karena laporan pendapatan dan kemudian 8,6% lagi sehari setelah kemenangan Trump. Salah satu pendiri Palantir dan anggota dewan Peter Thiel adalah pendukung besar Trump dalam kampanye tahun 2016 dan membantu mengatur pertemuan dengan para eksekutif teknologi di Trump Tower tak lama setelah pemilu tersebut. Karp adalah salah satu yang hadir.

Namun, Karp secara terbuka mendukung Wakil Presiden Kamala Harris, calon dari Partai Demokrat, pada kampanye tahun 2024. Dia mengatakan kepada The New York Times dalam sebuah cerita yang diterbitkan pada bulan Agustus bahwa dukungan Thiel sebelumnya terhadap Trump dan reaksi balik yang terjadi setelahnya “sebenarnya membuat upaya ini lebih sulit untuk diselesaikan.”

Namun, Wall Street menguat di belakang Palantir setelah pemilu di tengah optimisme bahwa lebih banyak belanja militer akan mengalir ke perusahaan tersebut.

Komentar Karp dalam laporan pendapatan pra-pemilihan menunjukkan bahwa perusahaan akan baik-baik saja.

“Pertumbuhan bisnis kami semakin cepat, dan kinerja keuangan kami melampaui ekspektasi karena kami memenuhi permintaan yang tak tergoyahkan akan teknologi kecerdasan buatan paling canggih dari pemerintah AS dan pelanggan komersial kami,” kata Karp dalam sebuah surat kepada pemegang saham.

Analis memperkirakan pertumbuhan pendapatan pada tahun 2025 sekitar 24% menjadi $3,5 miliar, menurut LSEG.

Robinhood Nilai sahamnya meningkat lebih dari tiga kali lipat tahun ini, meskipun turun 17% pada 31 Oktober, menyusul pendapatan yang mengecewakan.

Investor mengabaikan angka-angka tersebut beberapa hari kemudian, membuat sahamnya naik 20% setelah kemenangan pemilu Trump, karena segala sesuatu yang berhubungan dengan kripto menguat. Salah satu mesin pertumbuhan terbesar Robinhood adalah kripto, yang dapat dengan mudah dibeli oleh investor ritel bersama dengan saham mereka di aplikasi.

Pendapatan dari transaksi kripto naik 165% dari tahun sebelumnya menjadi $61 juta pada kuartal ketiga, menyumbang 10% dari total pendapatan bersih.

Selain bitcoin, pengguna Robinhood dapat dengan mudah membeli sekitar 20 mata uang kripto lainnya, mulai dari aset digital populer seperti ethereum hingga altcoin seperti dogecoin, Shiba Inu, dan Bonk. Pada hari investor perusahaan di bulan November, CEO Robinhood Vlad Tenev mengatakan bahwa kripto lebih dari sekadar investasi, tetapi juga sebuah “teknologi disruptif yang akan mengubah infrastruktur yang mendasari pembayaran, pinjaman, dan berbagai perubahan aset yang dapat diperdagangkan.”

Untuk kuartal keempat, analis memperkirakan Robinhood akan melaporkan pertumbuhan pendapatan lebih dari 70% menjadi $805,7 juta, menurut LSEG, yang akan menjadi tingkat pertumbuhan tercepat untuk kuartal mana pun sejak tahun 2021, tahun perusahaan tersebut go public.

Reli Robinhood tahun ini telah melampaui Coinbase, yang naik 61%. Namun dengan kapitalisasi pasar sebesar $70 miliar, Coinbase masih dua kali lebih berharga.

Yang dari Nvidia perjalanan menakjubkan terus berlanjut.

Setelah kenaikan sebesar 239% pada tahun lalu, didorong oleh kegembiraan seputar AI generatif, Nvidia kembali meningkat sebesar 183% pada tahun ini, menambah kapitalisasi pasar sebesar $2,2 triliun.

Nvidia telah dua kali memenangkan gelar perusahaan publik paling berharga di dunia pada tahun ini. Menarik bangkit kembali dan mendekati $4 triliun, dengan Nvidia sebesar $3,4 triliun dan Microsoft sebesar $3,3 triliun.

Nvidia tetap menjadi penerima manfaat terbesar dari ledakan AI, karena vendor cloud dan perusahaan Internet terbesar mengambil alih semua unit pemrosesan grafis yang dapat mereka temukan. Pendapatan tahunan telah meningkat setidaknya 94% dalam enam kuartal terakhir, dengan pertumbuhan melebihi 200% sebanyak tiga kali lipat.

CEO Jensen Huang mengatakan dalam laporan pendapatan terbaru perusahaan bahwa chip AI generasi berikutnya yang disebut Blackwell sedang dalam “produksi penuh”. CFO Colette Kress mengatakan perusahaannya berada di jalur yang tepat untuk memperoleh pendapatan Blackwell “beberapa miliar dolar” pada kuartal keempat.

“Setiap klien berlomba untuk menjadi yang pertama memasuki pasar,” kata Kress. “Blackwell kini berada di tangan semua mitra utama kami, dan mereka sedang berupaya mendirikan pusat data mereka.”

Meskipun pertumbuhan diperkirakan akan tetap kuat untuk perusahaan sebesar Nvidia, perlambatan yang tidak dapat dihindari akan terjadi. Para analis memperkirakan perlambatan tahun-ke-tahun selama beberapa kuartal ke depan dengan pertumbuhan yang merosot ke pertengahan tahun 40-an pada paruh kedua tahun depan.

Nvidia bergantung pada sejumlah besar pendapatan dari segelintir raksasa teknologi, sehingga setiap fluktuasi ekonomi membawa risiko yang signifikan bagi investor.

Hal ini membantu menjelaskan mengapa Nvidia suka memberi tahu Wall Street tentang banyaknya daftar perusahaan yang membangun layanan AI baru dan “bergegas mempercepat pengembangan aplikasi ini dengan potensi mengerahkan miliaran agen di tahun-tahun mendatang,” kata Kress. pada panggilan pendapatan.

LIHAT: Tahun depan adalah ‘pasar pemilih saham’