Perusahaan teknologi AS yang fokus pada pasar negara berkembang menawarkan peluang investasi terbaik untuk tahun mendatang, menurut investor veteran pasar negara berkembang Mark Mobius.
“Pasar AS akan terus berjalan dengan baik. Seperti yang Anda ketahui, teknologi telah berjalan dengan baik. Jadi yang akan saya lakukan adalah fokus pada perusahaan dan industri yang memanfaatkan teknologi untuk meningkatkan produktivitas,” ketua Mobius Emerging Opportunities Fund ungkapnya dalam wawancara dengan CNBC pekan lalu.
Perusahaan-perusahaan berbasis di AS yang menargetkan Tiongkok dan India, serta negara-negara berkembang lainnya, berada pada posisi yang tepat, tambahnya. “Saya fokus pada perusahaan-perusahaan yang memiliki cakupan global, dan memproduksi, mengekspor, dan menjual di negara-negara ini, karena di sanalah pertumbuhan akan terjadi..”
Investor juga harus mempertimbangkan memanfaatkan apa yang disebut Mobius sebagai “informasi yang dipercepat,” seperti pembuat chip.
“Saya menyebut AI mempercepat informasi karena tidak ada yang artifisial dalam AI dan AI tidak cerdas. Namun AI dapat memperoleh lebih banyak informasi dengan lebih cepat dan mampu menganalisis informasi tersebut dengan lebih efektif,” katanya.
Komentarnya muncul ketika pasar negara berkembang yang memproduksi semikonduktor menikmati ledakan ekonomi, dengan Taiwan – yang memproduksi sebagian besar chip canggih yang beredar – mengalami kesuksesan tertentu.Ccerita ess.
Negara-negara ASEAN di Asia Tenggara juga menikmati investasi asing yang lebih besar. Misalnya, fokus Malaysia pada produksi chip telah membuatnya semakin melekat dalam rantai pasokan global.
Berbicara kepada CNBC pada pertemuan tahunan IMF bulan Oktober di Washington, DC, gubernur bank sentral Malaysia, Abdul Rasheed Ghaffour, mengatakan negaranya mengekspor 7% semikonduktor dunia.
Menuju gelembung teknologi?
Mobius mengatakan “tidak ada keraguan” bahwa gelembung teknologi akan segera terjadi mengingat penilaian yang disebut Magnificent Seven – sekelompok saham Teknologi Besar yang terdiri dari Alfabet, Amazon, Menarik, Meta, MicrosoftNvidia dan Tesla.
Namun meski dia mengakui bahwa beberapa harga saham telah “naik terlalu cepat dan terlalu jauh”, dia tidak khawatir.
“Anda harus ingat bahwa Anda tidak bisa hanya melihat rasio harga terhadap pendapatan, yang merupakan metrik normal yang digunakan orang untuk mengevaluasi apakah suatu industri atau suatu saham terlalu mahal, karena tingkat pertumbuhan perusahaan-perusahaan ini sangat besar. , “katanya.
Nvidia telah menjadi penerima manfaat utama dari booming kecerdasan buatan yang sedang berlangsung, dengan chip AI generasi berikutnya, Blackwell, yang kini menjadi fokusnya. Saham perusahaan ini telah meningkat hampir tiga kali lipat pada tahun 2024 – lebih dari 170% pada tahun ini – menjadikannya perusahaan publik paling bernilai di dunia.
Beberapa investor khawatir bahwa kecerdasan buatan tidak akan mampu mempertahankan pertumbuhan pesat, meskipun Mobius tetap optimis terhadap prospek Nvidia dan saham Big Tech lainnya.
“Pendapatan (Magnificent Seven) tumbuh dengan kecepatan luar biasa dan Anda harus melihat ke depan mengenai apa yang akan terus berlanjut. Saya tidak terlalu khawatir mengenai sebagian besar perusahaan-perusahaan ini yang harganya terlalu mahal, mereka akan terus berkinerja cukup baik,” tambah Mobius.
“Dan tentu saja ada perusahaan-perusahaan baru yang juga mengambil keuntungan dari perubahan ini.”
